”主编|胡
中国软件(600536。SH)8月30日晚间披露《2023年半年度报告》，上半年实现营业收入25.35亿元，同比下降29.82%，同比下降近三成。归属于上市公司股东的净利润为-5.15亿元，较上年同期的-2.85亿元增长80.96%；扣非归属于上市公司股东净利润-5.2亿元，也是同比扭亏扩大。经营活动产生的现金流量净额为-15.76亿元，净流出同比收窄。

图片来源:中国软件公告

由于经营业绩大幅亏损，截至6月30日，中国软件归属于上市公司股东的净资产也有所减少，报告期末为20.01亿元，较上年末减少4.91亿元，下降19.70%。此外，报告期末总资产也降至100亿元以内。
中国软件原计划于2023年8月30日(29日晚)披露2023年半年度报告，但向上交所申请延期一天，实际于8月31日(30日晚)披露完毕。
此前，中国软件发布预亏公告时表示，上半年亏损的主要原因是公司业务主要集中在下半年，同时公司继续加大对自主软件产品和重点业务领域重大项目的投入。
中国软件在半年报中引用工信部《2023年上半年软件产业经济运行情况》相关数据显示，2023年上半年，我国软件和信息技术服务业运行形势稳中向好，软件业务收入加快增长，软件业务出口增速小幅回落；软件业务总收入55170亿元，同比增长14.2%，利润总额6170亿元，同比增长10.4%。软件产品收入12959亿元，同比增长11.7%，占行业总收入的23.5%，其中工业软件产品收入12470亿元，同比增长12.8%；信息技术服务收入增长加快(36687亿元)，同比增长15.3%，占行业总收入的66.5%。其中，云计算和大数据服务实现总收入5515亿元，同比增长16.5%，占信息技术服务收入的15%；嵌入式系统软件收入4667亿元，同比增长14%。
在行业整体营收不断增加的同时，中国软件营业收入同比减少10.77亿元，同比减少近三成，与行业整体情况形成明显反差。
中国软件表示，公司现已拥有从操作系统、中间件、平台软件、应用软件到系统集成的完整业务链，涵盖政府、税务、金融、电力、应急、信访、能源、交通、水利、知识产权、工商、公安等国民经济重要领域。客户群覆盖中央部委、地方政府、大型央企等机构部门，其三大业务板块分别为独立软件产品。
中国软件的业务模式通过参与客户公开招标或单一来源采购，以项目化运营为主，同时积极拓展自主产品研发和销售。承担的项目包括信息咨询、定制开发、系统集成、运维服务等。项目应用涉及云计算、大数据等信息技术领域。
值得一提的是，中国软件上半年其他收入2.6亿元，几乎相当于净利润亏损的一半；其他收入中，最主要的是政府补助项目，上半年为1.83亿元；同时还有其他政府补助545.88万元，主要包括增值税加计扣除、收到的其他退税款、工作稳定补贴等。此外，71.8万元政府利息补贴和奖励作为非经常性损益计入营业外收入。

图片来源:中国软件公告

根据中国软件近日披露的《向关联方出售资产的关联交易公告》，拟将长城计算机软件及系统有限公司(简称“长城软件”)100%股权以4.86亿元的价格转让给关联方中电数据产业有限公司(简称“数据产业集团”)。转让完成后，中国软件不再持有长城软件的股权。
长城软件2023年1-6月营业收入2.96亿元，占中国软件营业收入的10%左右；归母净利润为-1.24亿元，亏损占中国软件上半年亏损的23.97%。显然，中国软件转让长城软件后，可以剥离一家亏损较大的子公司。

长城软件近年主要财务指标(已审计)。图片来源:中国软件公告

不过这样亏损的子公司还是卖的比较好。截至2023年6月30日，长城软件所有者权益为27，005.82万元，交易价格为4.86亿元。相比之下，交易溢价为21594.18万元，溢价率为79.96%。
公告显示，以2023年6月30日为基准日，分别采用资产基础法和收益法对标的公司长城软件的价值进行了评估，其中收益法为4.86亿元，资产基础法为45，346.86万元，评估结论采用收益法，即长城软件全部股东权益价值为4.86亿元。交易价格与评估结果相同。
中国软件表示，关联方转让长城软件是公司战略发展和经营管理的需要，以盘活公司资源，优化公司业务结构和资产结构，集中精力发展关键核心业务，加快产品转型，聚焦基础软件产品这一核心主业。"